Растущие объемы кредитования и депозитов в Азербайджане свидетельствуют о том, что финансовые ресурсы все активнее возвращаются в экономический оборот, поддерживая бизнес и инвестиции.
Согласно последним данным, кредитные вложения в экономику Азербайджана достигли 34 млрд 884 млн манатов. Еще месяцем ранее статистика показывала 34 млрд 155 млн манатов, а годовой рост кредитования составлял около 13%. Теперь прибавка стала еще заметнее: к концу августа объем кредитов увеличился на 14.5% в годовом выражении и на 2.1% всего за месяц, пишет газета "Каспий".
В то же время банковские депозиты населения на 1 августа достигли почти 17.9 млрд манатов, увеличившись за год на 15.8%. Эти показатели говорят не просто о расширении банковских балансов. Часть накопленных средств возвращается в финансовый оборот, а кредит, полученный предпринимателем или компанией, превращается в производство, торговлю, услуги, инвестиции, заработную плату и новые деловые операции.
Кредит набирает силу
Еще недавно кредитование выглядело сферой, где осторожность банков и высокая стоимость заемных средств заставляли бизнес тщательно просчитывать каждый шаг. Сегодня ситуация заметно меняется. Кредитный портфель растет последовательно: с 30 млрд 63 млн манатов в начале года он поднялся до 34 млрд 884 млн манатов к концу августа. Только за последний месяц прирост составил сотни миллионов манатов.
Для экономики это имеет принципиальное значение. Предприятие, получившее финансирование, может купить оборудование, увеличить оборотный капитал, расширить складские запасы, открыть новое направление, приобрести транспорт или вложиться в производство. Для малого бизнеса кредит нередко становится ресурсом, позволяющим перейти от работы на пределе собственных возможностей к расширению деятельности.
Банковские средства начинают работать на реальный сектор. Манат, находившийся на счете, превращается в оплату сырья, аренды, перевозок, оборудования или услуг. Затем он оказывается у другого предприятия, работника, поставщика или подрядчика и продолжает движение. Чем быстрее проходит такой оборот, тем больше экономической активности способен обслужить один и тот же объем денег.
Важно, что рост кредитования происходит одновременно с увеличением инвестиционной активности. В январе-августе этого года в основной капитал Азербайджана было направлено 12 млрд 678 млн манатов, что на 10% больше аналогичного периода прошлого года. Это прямое свидетельство того, что финансовые ресурсы находят применение в экономике.
Сбережения не уходят
Не менее важен другой процесс. Население продолжает увеличивать банковские накопления, что означает укрепление доверия к национальной финансовой системе. Объем депозитов физических лиц на 1 августа составил 17 млрд 897 млн манатов, прибавив за год 15.8%.
Рост депозитов и расширение кредитования тесно связаны. Банк аккумулирует свободные средства населения и бизнеса, а затем направляет часть этих ресурсов заемщикам. Деньги, которые один участник экономики временно сохраняет, другой получает для развития своего дела. В этом и заключается один из наиболее здоровых признаков финансового движения. Население сохраняет средства, банки расширяют кредитование, предприниматели получают дополнительные возможности, а экономика - новый оборотный ресурс. Накопления постепенно превращаются в капитал для развития.
Особенно важно, что кредитование растет при умеренном общем темпе увеличения ВВП. В январе-августе экономика Азербайджана выросла на 1.2%, а ненефтегазовый сектор прибавил 2.1%. При этом транспорт и складское хозяйство выросли на 8.7%, информационно-коммуникационные услуги - на 10.7%, сельское хозяйство - на 2.6%, а розничная торговля - на 3.9%.
Эти показатели важны, чтобы понять, куда направляется кредит. Экономика развивается не только за счет крупных государственных или сырьевых проектов. Все большую роль играют отрасли, в которых деловая активность напрямую зависит от оборотного капитала, частных инвестиций и способности предприятий расширять операции.
Финансовое кровообращение
Главное значение нынешнего роста кредитования состоит в его способности поддерживать деловую активность в период, когда общий рост экономики остается сдержанным. В таких условиях каждый новый инвестиционный проект, расширение производства или дополнительная торговая операция приобретают особый вес.
Кредит не создает экономический рост автоматически. Его настоящая сила проявляется, когда заемные средства направляются туда, где возникает новая стоимость. Если предприятие берет деньги для увеличения выпуска, модернизации оборудования, расширения торговли или запуска нового сервиса, банковский ресурс становится частью производственного процесса. Вместе с ним растут закупки, занятость, налоговые поступления и доходы других участников рынка.
Именно поэтому расширение кредитного рынка можно рассматривать как важный источник внутренней экономической энергии. В стране одновременно увеличиваются банковские накопления и кредитные вложения, растут инвестиции в основной капитал, ускоряются отдельные отрасли ненефтегазового сектора.
Деньги возвращаются в экономику через конкретные операции, сделки, новые предприятия, закупленное оборудование, оплаченные услуги и произведенную продукцию. Чем больше таких операций проходит через банковскую систему, тем активнее финансовое кровообращение экономики.
Для Азербайджана это особенно важно сейчас, когда задача заключается уже не просто в сохранении устойчивости, а в том, чтобы каждый новый финансовый ресурс превращался в дополнительную деловую активность. Рост кредитования показывает, что такой процесс набирает обороты. Если тенденция сохранится, банковские средства будут все активнее работать на расширение производства, торговли, услуг и предпринимательства, укрепляя сектор экономики, которому предстоит обеспечивать ее дальнейший рост.
